La volatilité élevée est l'amie d'un trader. Négocier pendant la crise

La volatilité élevée des marchés est l'amie du spéculateur. Utilisant l'élan d'un mouvement donné et étant donc plus court sur le marché, il suffit d'être "plus court" à droite. Nous n'avons pas nécessairement besoin de reconnaître les tendances à long terme. Tout ce dont vous avez besoin, c'est d'un mouvement soudain et décisif, qui deviendra pour nous un "coup d'or". Et tout semble beau en théorie. Mais les crises sont-elles vraiment le meilleur moment à gagner pour les traders ?

Pour les anciens harceleurs, la plupart de cet article peut être une banalité évidente, mais tout le monde se souvient-il de la crise de 2008-09? Débutants tout au plus d'histoires et de souvenirs dans les médias. Par conséquent, s'il s'agit de votre première grande crise de marché que vous examinez du point de vue des graphiques, assurez-vous de connaître les menaces potentielles qui vous attendent.

Pyramide, grille, attraper les couteaux

La réaction de panique du marché génère une série d'avantages, mais aussi de risques. L'avantage est que la direction choisie est assez stable, bien que de courte durée. Le résultat est une volatilité nettement supérieure à ce qu'elle était il y a un instant. Après coup, il a l'air impressionnant et travaille sur l'imagination: "Je vendrais ici, je fermerais là-bas" et 100% collectés dans les XNUMX heures. En pratique, c'est plus difficile, car combien d'entre nous l'ont prédit?

L'inconvénient du point de vue du commerçant est le fait que de telles situations se produisent une fois tous les quelques à plusieurs années, il est donc difficile de les trouver et notre expérience peut être modeste dans ce domaine. Un autre problème est que chaque crise peut être légèrement différente.

Warren Buffet, observant les événements actuels, a déclaré:

"C'est un KO. J'ai dû vivre 89 ans pour voir quelque chose comme ça. Les investisseurs réagissent immédiatement à toutes les mauvaises nouvelles. "

La conséquence d'une volatilité accrue dans le cas d'instruments qui ne sont pas cotés en continu 24 heures sur XNUMX, XNUMX jours sur XNUMX (toutes sauf les devises) est fréquente existence d'écarts de prix (pour les devises uniquement le dimanche à l'ouverture). C'est le moment où nous ne pouvons rien faire de trop. Pendant la pause entre guillemets, beaucoup de choses peuvent se produire et Stop Loss ne nous sauvera pas de cela (nous y reviendrons bientôt).

Dans de telles situations, trois méthodes simples sont populaires - pyramide, grille et attraper un couteau qui tombe. Après tout, presque personne ne prédit que la crise se produira soudainement - c'est pourquoi la réaction de vente (dans le contexte du pétrole, du marché des actions) est très intense et nous découvrons généralement qu'il était possible de jouer pendant un court laps de temps après les faits (ou du moins nous le pensons) . Dans le même temps, il arrive aussi que le rebond après la remise soit tout aussi fort, mais personne ne sait où se trouve le fond. Par conséquent, faire la moyenne des niveaux d'entrée et essayer de rattraper un trou. Ensuite, le trader se donne la tâche de résister suffisamment pour attendre ce rebond.

Avec une volatilité beaucoup plus élevée action nécessaire y ajuste le volume de transactions. Si nous ne le faisons pas, la perte moyenne sur la position à laquelle nous étions il y a un instant peut soudainement dépasser notre "attentes".

Écart de prix, Stop Loss… et découvert

Telles sont les principales menaces auxquelles sont confrontés les spéculateurs en attente d'une opportunité de « crise ». Ayant une position ouverte et un Stop Loss défini, vous devez savoir que SL n'est pas une garantie que nous ne perdrons plus. En cas d'écart de prix, la position se clôturera au premier prix du marché, c'est-à-dire le prix d'ouverture du marché, même si l'écart est de 1000 pips.

Ces derniers jours, la plus grande sensation a été le pétrole, qui a été actualisé de plus de 30% à l'ouverture de lundi. Ayant une position longue, même avec un levier modeste de 1:10 qui s'applique à cet instrument dans l'UE, avec l'exposition accrue, les pertes ont certainement été douloureuses pour certains et pourraient provoquer un découvert. Cependant, le salut pour les commerçants de détail sont des réglementations en vigueur depuis environ 2 ans, qui offrent une protection contre un solde négatif (ou plutôt l'absence de besoin de le rembourser). Bien sûr, cette médaille a deux faces - si notre courtier est une petite entreprise mais a quelques clients fortunés avec une tendance à jouer "sous le bouchon" (ce que nous ne pouvons bien sûr pas savoir), alors le problème du courtier peut devenir le nôtre aussi . Ils l'ont vécu Clients d'Alpari UK après le "Jeudi noir" de janvier 2015..

Assurez-vous de lire: Protection contre la balance négative - Sécurité ou coup au genou?

Courtier et débit hors UE

Et si nous utilisions les services d'un courtier de l'extérieur de l'UE avec un levier plus important? Eh bien, la pratique montre que cela ne devrait pas être mauvais, mais ce n'est pas certain non plus. En dehors de l'UE, pratiquement aucun courtier n'offre de garantie contre les découverts, mais ...

suisse Dukascopy Une banque qui offre un effet de levier de 1: 200 a publié une déclaration officielle après les récents événements. Il a été signalé que 80 comptes avaient un découvert d'un montant total de 340 XNUMX PLN en raison des récentes turbulences sur le marché. USD et ce débit ... sera entièrement radié. La situation n'était pas dramatique, car le groupe Dukascopy n'a enregistré un bénéfice de 8 millions de CHF que cette année. Ce n'est pas non plus nouveau, car la même approche pro-client a été utilisée en 2015.

Vous entendez également qu'un courtier australien IC Markets (actuellement considéré comme l'un des plus grands courtiers de détail Forex), qui offre un effet de levier de 1: 500, a également abordé la question des découverts, bien que les demandes de rachat soient examinées individuellement. Un autre problème est la probabilité qu'un courtier étranger de l'extérieur de l'UE soit en mesure d'exécuter efficacement un tel remboursement de son client, dont il est certainement conscient, et cela ne peut qu'aider les commerçants.

Mais bien sûr, en réfléchissant judicieusement, nous ne pouvons pas compter sur notre courtier pour annuler chaque débit. Parce que peut-être qu'il le fera ou pas?

Obecna sytuacja

VIX, c'est-à-dire que l'indice de volatilité montrant le sentiment des investisseurs est nettement supérieur à celui de la crise il y a 11 ans. Cela montre l'ampleur de l'incertitude et de la peur du marché.

Graphique VIX, intervalle W1. source: xNUMX XTB xStation

Les baisses observées sur le S&P 500 américain sont nettement plus dramatiques qu'il y a dix ans. Le pétrole brut a enregistré la plus forte baisse depuis 1991. L'indice des 20 plus grandes entreprises polonaises vient d'atteindre le plus bas établi en 2009. La situation est très dynamique - dans l'économie et dans les graphiques. Des ventes massives ont déjà eu lieu sur de nombreux marchés, et de nombreux investisseurs se demandent « devrais-je acheter maintenant ? » Et malheureusement - personne ne le sait, même s'ils pensent le contraire.